近日，携程租车发布《国内租车自驾游复兴报告》，显示租车游因为自由、舒适、干净及私密，再加上大力度促销活动，成为疫情稳定以来恢复情况最好的旅游业务之一。携程租车预订单已达去年同期的70%，预计五一五天假期将出现租车旅游高峰。租车行业风潮来袭？
新冠病毒的全球确诊病例已经超过300万例，死亡病例逾20万例。后疫情时代，经济预测是一件异常困难且绝不可依赖“专家观点”的事情，许多走势或许多年后才能看清——我们正在进入以高易变、复杂性、模糊性为特点的“乌卡时代”。
当然，所有的经济努力都是以追求最大的确定性为原则。从这个角度来分析，疫情的常态化、长期化已经反而成为相对确定的因素，不确定的则是哪些行业能够转危为机。从这个角度来看，互联网租车，将是极少数危与机并存，但机遇明显大于危险，很可能受到正向刺激的行业。
因此，这个以往不温不火、竞争格局相对固化的行业，正在掀起新的风浪。
01租车行业的三大变量
毫无疑问，租车行业将是后疫情时代，较少受到负面影响，且有望得到长期正向刺激的一个难得的领域，这意味着寻找机会者将纷至沓来。
但这并不意味着，马上投入这个行业即可能够收获回报。相反，只有深入了解租车行业正受到的三个变量的影响及之间的相互关系，才能更好的看懂这个领域。
第一个宏观变化，主要是疫情和疫情防控的长期化，将使得自驾出行成为一个安全度更高、为更多人所渴求的出行方式。换言之，在目前大部分出行方式都受到不同程度的冲击时，租车出行反而会迎来一波需求提振。这个变量的前提是国际疫情很难在短期内结束，中国将长期面临倒灌风险，民众的安全意识普遍较强。稍稍回忆一下，疫情开始后不久，就有很高层次的防疫专家提出，仅就安全性而言，自驾出行优于公共交通工具出行。这并不是个人专家的独立观点，而是一种共识。
由此可见，我们的社会正在用自驾出行分流公共交通的压力，从而降低交叉感染的风险。
当前，所有的行业都面临危机中的拐点。然而，对于危中取机这件事，「子弹财经」的一贯观点是——在危机中寻找机遇，大多数情况下是伪命题——比如远程办公、远程教育和在线娱乐等，这些很多都是为了解决短期内出不了门的问题，也就是仅仅为了满足特定时期的需要而出现的所谓机会，危机一结束，风口也就消失，比如，你真的会永远不去电影院吗？还可以参照的例子有口罩、呼吸机。但出行则大不同，疫情远未结束，一场全球性的倒灌似乎不可避免，而我们可能不得不继续承受疫情带来的各种短期和长期的后果。这就导致这一波机遇期至少不是一个短期窗口，而是一个中期窗口，这个窗口期足以让行业发生很多改变。
第二个变量，是租车行业发展还有很高的天花板，集中度并不够高。这就导致外部的巨头随时可能想要敲门进来，而疫情把这种可能性变成了必然性。为什么是必然呢？回顾第一个变量即可明白，因为这是一个将迎来增长的领域，而现在这样的领域目前并不多。
第三个变量，纯属偶然事件，也即租车行业的老大神州系，股权所有权出现变化，虽然大概率神州的本身业务运营不会受到冲击，但至少在一个短时期出现业务波动是可能的。所以必须指出，这也是一个行业发展的客观大变量。核心观点是——即使不出现偶然事件，租车这个行业的发展长期比较固化，缺少足够的外部刺激，从而使得行业需要流量、场景、品牌及数据平台多方面的提升，而如果外来破局者能够带来这些变量所需的要素，行业格局之变并非不可能。
02传统租车的四层困难。
任何的外部刺激，都不如行业内生的自我刷新的需求更为强烈，在「子弹财经」看来，租车行业有几大难题，一直都在追求更优解。
我们分四个层次来通透的看看整个行业：
首先，对于建立了自营车队的租车企业来说，优势是在运力调配和车源供应上有较高的自主性，效率比较高，服务标准也基本建立了。但缺点是，对流量依赖严重，更重要的是这个行业的特征决定了自有车队模式的企业模式太重、太线下，因此再度跨越式发展，需要更多的资本来提振。但这个提振需要的资金量级太高，而行业本身的市盈率和融资想象空间又不足。这就使得其只能靠自身积累滚动发展，以车队规模来说，在国内单一最大车队也不过十余万辆，与国际巨头的一家公司拥有50多万辆车队的规模还差得很远。
